故事描写了一匹马的一生，也描写了在新旧交替的时代里人物命运的沉浮。故事的主人翁费洛里安是一匹血统纯正、天赋异禀的马中贵族，一出生就得到高级军官纽斯蒂夫特的垂青。幼年的费洛里安在马场得到了爱马如命的青年马夫安东的悉心照料，并和小狗博斯科结下了深厚的友谊。之后，费洛里安成为了皇帝专用的挽车马，开始了长达十几年的御马生涯，过着无忧无虑的生活。然而，战争改变了一切。